中铁投资欲成海南银行第一大股东被否：去年亏损近19亿或是主因

12月15日，银保监会官网披露的一则《银保监会海南监管局关于不予核准海南银行股份有限公司股权变更的批复》引发外界关注。

批复显示，经审核，中国铁路投资有限公司（下称“中铁投资”）不符合《中国银保监会中资商业银行行政许可事项实施办法》第十二条的规定条件，决定不予核准你行股权变更的申请。

12月16日，21世纪经济报道记者拨打了海南银行2020年年报中披露的董事会秘书联系电话，对于上述事件，相关人士表示：“我们不负责对外，请通过客服电话联系办公室。”同时，21世纪经济报道记者还多次拨打了中铁投资今年债券半年度报告中披露的信息披露事务负责人电话，但始终无人接听。

据监管部门文件“非金融机构作为银行发起人最近3个会计年度连续盈利的”要求，中铁投资去年净利润为-18.84元或为此次股权转让被否的主要原因。

股权变更为何被否？

银保监会网站显示，早在2020年6月，海南银保监局同意上海华信国际集团有限公司将持有的海南银行3.6亿股股份转让给中铁投资。转让后，中铁投资持有海南银行3.6亿股股份，占总股本的12%，上海华信国际集团有限公司不再持有海南银行股份。

经过上述变动，海南银行2020年年报显示，中铁投资成为海南银行并列第二大股东。第一大股东为海南鹿回头旅业投资有限公司，持股17%；海马财务有限公司（下称“海马财务”）持股12%，为并列第二大股东。

而此次股权变动被否，正是涉及中铁投资与海马财务之间的股权转让。

今年2月，海马财务股东海马汽车（000572.SZ）曾发布公告显示，为进一步聚焦汽车主业、优化资源配置，公司控股子公司海马财务拟向中铁投资出售其持有的海南银行7%股权。本次股权转让的转让价格为32970.00万元。本次股权转让前，海马财务持有海南银行12%股权，

转让完成后，海马财务持有海南银行5%股权。即，此次股权交易如果完成，中铁投资将成为海南银行第一大股东。

上述监管部门批复显示，中铁投资不符合《中国银保监会中资商业银行行政许可事项实施办法》第十二条的规定条件，决定不予核准此次股权变更的申请。

上述文件第十二条显示，境内非金融机构作为中资商业银行法人机构发起人，应当符合以下条件：

（一）依法设立，具有法人资格；

（二）具有良好的公司治理结构或有效的组织管理方式；

（三）具有良好的社会声誉、诚信记录和纳税记录，能按期足额偿还金融机构的贷款本金和利息；

（四）具有较长的发展期和稳定的经营状况；

（五）具有较强的经营管理能力和资金实力；

（六）财务状况良好，最近3个会计年度连续盈利；

（七）年终分配后，净资产达到全部资产的30％（合并会计报表口径）；

（八）权益性投资余额原则上不超过本企业净资产的50％（合并会计报表口径），国务院规定的投资公司和控股公司除外；

（九）入股资金为自有资金，不得以委托资金、债务资金等非自有资金入股，法律法规另有规定的除外；

（十）银保监会规章规定的其他审慎性条件。

中铁投资去年亏损近19亿

官网显示，中国铁投是中国国家铁路集团有限公司直属全资企业，承担国铁集团授权范围内的国有资本运作和资产管理、铁路资产资源开发及金融保险服务等职能，发展战略为“二一三”，其中“三”为精心培育“三大生态圈”：铁路国有资本投资开发生态圈，资产资源开发与产业培育生态圈，金融服务及类金融企业生态圈。

中国铁投旗下拥有全资公司国铁融资租赁公司。今年11月18日，中铁投资官网发布消息显示，中铁投资分别于8月26日和9月2日成功发行“21国铁01”、“21国铁02”公司债券，发行总规模为48.3亿元、期限3年、第二期债券票面利率3.12%、第三期债券票面利率3.07%、综合融资成本3.10%，两期债券票面利率均创发行当日公司债最低价格。

中铁投资称，按照国铁集团党组“用好国铁融资租赁公司平台，深化铁路装备投融资改革”工作部署，中铁投资依托国铁集团信用优势，按照市场化方式在上海交易所发行公司债募集资金，三期债券所募集的68.3亿元资金全部用于大力支持国铁融资租赁公司开展融资租赁业务，进一步拓展其租赁业务规模，实现租赁公司股权价值提升。

中国铁投今年债券半年度报告显示，上半年其营业收入为276.16亿元，毛利润为82.37亿元，均较去年同期有所增长。但金融保险板块毛利润在全部利润的占比有所下降，由去年同期的12.25%降至5.77%。

报告还显示，截止报告期末，中国铁投有息负债余额为4153.71亿元，其中公司信用类债券余额90亿元，占有息负债余额的2.18%，短期有息负债126.93亿元。

“中国铁投有息债务即为铁路项目银行贷款和铁路建设债券，主要为长期债务；公司短期债务规模较小，债务结构稳健，符合铁路行业特征。”中诚信国际评级报告称。

不过，去年中国铁投2020年净利润为-18.84元，为近三年来首次负利润。中诚信国际表示，2020年铁路运输受疫情冲击较大，中国铁投该板块收入及营业毛利率大幅下滑，加之财务费用增长较多，公司净利润由正转负，且后续仍需关注国内疫情散发及常态化防控可能对铁路运输带来的持续不确定影响。

中诚信国际还表示，中国铁投盈利较为依赖京沪高铁，浩吉铁路开通运营时间短，相关配套基础设施尚未完善，运量有待提升；2020年中国铁投成为京津冀城际铁路投资有限公司控股股东，其旗下在建拟建铁路项目建设规模较大，距离投入运营尚需一定时间，目前暂无收益体现，“将对后续铁路项目推进和运营情况保持持续关注。”

（马慜 ）