大尺寸 面板新战场？中国厂商来了

最近，新一代屏幕技术OLED可谓风头正劲。一方面，以LG和三星为代表的韩国厂商将重心全面转向这项新业务，在整个OLED市场已占据80%以上份额。另一方面，国内企业也在纷纷试水，寻找扩大市场占有率的机会。

此前，A股面板板块股价已下跌一年有余，LCD面板价格更是“跌跌不休”。但本周，有消息称国内龙头面板厂家正筹备商用化电视用OLED 面板。

分析师表示，中国厂商在小尺寸OLED的竞争力已较强，在大尺寸电视方面和韩厂还有较大差距，未来或保持技术跟进的状态。

OLED商用化传言成强心剂

近期有报道称，国内某龙头面板厂正筹备商用化电视用 OLED 面板，尺寸覆盖55英寸到95英寸五大尺寸，同时包含4K到8K。

传闻就如一针强心剂，令市场信心大增，面板板块随后迎来久违上涨。

此前，主营面板的A股公司股价已下跌一年有余，与之相伴的是LCD面板价格因电视、电脑、手机等终端产品需求不振而一路走低，刷新历史低价。6月以来，部分尺寸的面板甚至跌破现金成本。为此，面板行业厂商谋划联合减产，以期改善供过于求。集邦咨询研报预计，电视面板价格有机会于6月触底，至7月见到持平。

传统面板价格不见起色，终端需求改善更需时日，扩展高阶的OLED业务仿佛给出了减产之外的另一张自救“药方”。

目前，OLED电视价格较高，市场渗透率则相对较低，市场期待国内面板厂商商用化各种尺寸的电视用OLED面板。亦如国内厂商历经20余年用更具性价比的产品，从日韩厂商手中攻下LCD市场的半壁江山，一个新的增长故事也许正在酝酿。

OLED已韩国面板厂重心

近年来，LCD价格已成为压垮三星和LG相关业务的最后一根稻草，两家老牌面板龙头几乎全面转向OLED业务。

行业消息显示，为将游戏OLED显示器作为核心新业务着力发展，LG显示器公司(LG Display，简称“LGD”)最近新设了专门负责游戏显示器业务的团队。LG计划以该专门团队为中心，正式开发和生产专门用于游戏的高配置OLED面板产品。

LG相关人士表示，该公司的目标是在年内推出游戏专用OLED面板新产品，并将按计划陆续扩大相关阵容。

6月7日，三星显示器公司(三星Display)率先宣布推出全球首款用于笔记本电脑的240Hz OLED 显示面板，并已经开始批量生产该面板。

此前，游戏显示器业务在LG和三星显示器公司一直作为“附属”存在，而今年开始计划将这项业务以OLED为着力点大力发展。业界相关人士分析，这是因为新冠肺炎疫情暴发后，游戏玩家激增，其中不乏愿意投入高额资金费用来改善游戏环境的玩家，显示器作为游戏体验的重要因素备受关注。

除了游戏显示器之外，近期LG和三星在其他OLED布局方面的消息也频频传出。有报道称，LGD预计最早在三季度向设备商Sunic System 订购微型 OLED 蒸发器，旨在为苹果的下一代 MR 产品提供微型OLED 显示器。在现阶段苹果的AR/VR 头盔中，LGD 将供应搭载于头盔外部的OLED，索尼供应搭载于头盔内部的微型OLED。

另据专业媒体The Elec报道，三星Display将建设首条8.5 代OLED生产线，预计2024 年开始量产。据称此举主要是为拿下未来iPad 和MacBook 系列的OLED面板订单。这一最终支出计划将在今年决定，并在明年开始订购8.5代线的生产设备。

两大巨头欲凭借OLED在显示器市场重新“起飞”，上游材料供应也准备就绪。6月9日，材料巨头默克(韩国)投资2000万欧元(约1.41亿人民币)的工厂开始运营，以便在韩国直接生产从德国进口的OLED材料。新工厂的投产使OLED材料的物流距离从8000公里缩短到约60公里。

中国厂商率先发力小尺寸OLED

目前，韩国厂商占据全球OLED市场的80%以上份额，中国厂商要在OLED领域培育新的增长点，势必也要发力这一“新战场”。

“国内和韩国厂商在OLED方面的比较要从小尺寸和大尺寸显示器分开看。”TrendForce集邦咨询研究部副总邱宇彬告诉记者，“小尺寸包括手机、平板和笔记本电脑等，国内京东方、华星、天马等公司在小尺寸OLED的布局已比较完整，赶超途径包括产品质和量上的提升，以及通过更具性价比的价格加速打开市场。国内在这一领域竞争力较好，是有机会赶上的，这得益于过去积极的投资。”

国内厂商在一些小尺寸OLED产品方面的确已经取得了不俗的成绩。京东方6月13日在投资者互动平台透露，据咨询机构数据，2022年一季度京东方柔性AMOLED产品出货量同比增长近50%，全球市占率排名国内第一、全球第二。随着出货量的持续提升，公司柔性AMOLED业务经营情况将持续改善。智能手机领域，2021年公司柔性AMOLED产品已基本完成全球主流品牌客户的导入。

6月2日，国内另一显示器制造商深天马A发布了新一代低频OLED技术，预计三季度量产。此项技术的应用在保留OLED更好视觉体验的同时，优化了手机续航时间，其低频功耗可大幅降低20%到50%。2021年，深天马A刚性OLED智能穿戴出货量全球第二，AMOLED(含智能手机、穿戴产品)出货量相比2020年实现翻番。

至于大尺寸OLED领域，邱宇彬坦言国内厂商与龙头企业的差距相对大些，“大尺寸OLED的领导厂商是LGD，国内的布局还在初步开发阶段。”

在他看来，国内企业主要有两方面考量，一是大尺寸OLED电视目前比较成熟的只有LGD一家，三星也才刚刚开始。事实上，其在全球市场的渗透率仅3%到4%，还是一个很高端、小众的产品。而国内厂商通常更擅长量大的市场，现阶段没有很强必要投放OLED电视产能。

二是国内厂商在全球LCD市场已占据绝对优势，当前更适宜充分发挥这块市场的影响力，如果太快转向OLED布局，反而将多年攻克来的LCD技术割舍掉，造成资源浪费。

显然，目前是否到了国内企业入局大尺寸OLED的最好时机尚未可知，但正如邱宇彬所言，中国厂商在OLED领域还是会保持一个技术跟进的状态。

（文章来源：上海证券报）

文章来源：上海证券报