概念追踪 | 四部门发文推动绿色智能家居产品下乡 行业迎渗透率提升拐点 α属性公司已显现(附概念股)

8月8日，工信部等四部门印发推进家居产业高质量发展行动方案的通知，通知提出，推动绿色智能家居产品下乡；拓展三、四线城市家居消费市场，创新营销模式，提供一站式购物体验。鼓励家居企业与房地产商深度合作，共同打造科技住宅等居住空间智能化解决方案。中信建投认为，应用领域拓宽+统一标准落地推动智能家居设备及其元器件需求释放，上游厂商优先受益。随着连接技术和规范协议落地，全屋智能需求进一步打开，智能家居生态成熟的厂商具有先发优势，有望抢占更多市场份额，智能家居有望迎来渗透率提升拐点。

目前全屋智能行业在我国尚处于发展起步阶段，市场渗透率较低。根据CSHIA数据显示，2019年全年，我国全屋智能家居落地套数约超过20-40万套，2020年全屋智能落地户数达到约30-50万套，仅占新开发楼盘的1%。

政策方面看，2021年12月出台的《“十四五”智能制造发展规划》提出，推进开展行业智能化改造升级行动。今年初，工信部发布《关于加快现代轻工产业体系建设的指导意见(征求意见稿)》提出，将在智能家居等领域培育一批国际知名品牌。

目前国内主要全屋智能行业公司有华为、欧瑞博、超级智慧家、行至云起、海尔智家、美的、涂鸦智能等。国内智能家居行业正在加速发展，今年以来，欧瑞博发布全新操作系统、华为全新升级全屋智能2.0解决方案、云米科技推出“一站式全屋智能”解决方案等，另欧瑞博、绿米联创等均获得资本助力，涂鸦智能还在港交所挂牌上市。同时，多个企业建立数字化生产基地，加快智能技术应用。

根据IDC《2022年中国智能家居市场十大预测》，全屋智能解决方案市场将迎来快速发展。IDC预计，2022年2%的智能家居设备将服务于全屋智能解决方案。

当前，中国全屋智能市场在产品、技术、服务能力上均呈现快速发展态势，场景布局不断深入，设备功能逐步升级，连接和交互技术持续演进，渠道体系持续拓展并完善，服务能力不断强化。IDC预计，2022年中国全屋智能市场销售额将突破100亿元人民币，同比增长54.9%。

现阶段全屋智能垂直类厂商，如欧瑞博、绿米，是主要市场玩家，在技术、产品和渠道方面的布局较为深厚，并逐步形成自身竞争特色。伴随市场发展，华为、小度为代表的IT厂商；海尔为代表的家电厂商；以及安防厂商纷纷入场布局。其在生态和细分场景的布局优势将对现有厂商格局带来冲击，市场竞争将逐步加剧。

以户型为参考制定的标准化解决方案套餐将成为厂商加快市场推广的重要方式之一。相较于全定制化方案，标准化方案具有推广性强、内容简明、价格直观的优势，有利于提升消费者对全屋智能的认知度和接受度，从而加快市场普及进程。同时，伴随全屋智能方案逐步丰富，装修风格、用户群体等因素将成为除户型外厂商打造标准化方案的标准选择。

2020年12月，由工信部指导，24位院士以及阿里、百度、华为、京东、小米、信通院、中国电信、中国移动、格力电器、美的集团、海尔智家等65家头部企业联合成立了开放智联联盟(OLA联盟)。联盟的主要目标就是打造物联网统一连接标准，实现跨系统、跨行业、互联互通的全产品智能，未来，OLA联盟将会逐渐统一行业标准。与此同时，2021年9月起，国家正式开始施行《中华人民共和国数据安全法》，数据安全和用户隐私的问题也在逐步的解决中。

IDC认为，未来五年，中国全屋智能市场规模将在厂商竞争、方案标准化和技术演进的推动下不断扩大，预计市场销售额将以46.9%的年复合增长率持续快速增长。

业内人士表示，随着万物互联时代的到来，叠加消费升级，全屋智能已然大势所趋。智能家居行业在当前时代已迎来窗口期，且随着国内外市场进入标准化趋势，国内市场增长潜力释放可期，具备明确投资价值。

从产业链上看，智能家居的产业链主要分为上游技术层、中游家居系统服务商、下游家居单品制造商。上游涉及产品包括基带芯片、传感器、WIFI模组、存储芯片、射频芯片、触控芯片、蓝牙模组、GPRS模组等;中游涉及服务商包括华为、腾讯、阿里云、苹果、英特尔、三星、小米、京东等;下游智能家居单品制造商包括海尔智家、施耐德电气、萤石网络、美的、松下电器等。

中信建投认为，应用领域拓宽+统一标准落地推动智能家居设备及其元器件需求释放，上游厂商优先受益。随着连接技术和规范协议落地，全屋智能需求进一步打开，智能家居生态成熟的厂商具有先发优势，有望抢占更多市场份额，智能家居有望迎来渗透率提升拐点。推荐智能家居行业的龙头标的海尔智家，公司具备单品+方案+生态竞争优势，有望优先受益未来10年内α属性最为明显的智能家电公司。

相关概念股：

海尔智家(600690.SH)：公司具备单品+方案+生态竞争优势，有望优先受益未来10年内α属性最为明显的智能家电公司。

闻泰科技(600745.SH)：公司的产品集成业务与境外特定客户开展了电脑、智能家居等多项业务合作并签订了合作协议。近期，公司与境外特定客户合作的智能家居项目正式开始量产并实现常态化出货，项目合作总金额预计约50亿元。

全筑股份(603030.SH)：公司以住宅全装修、定制精装、科技整装、别墅豪宅装饰等多重解决方案，满足用户的多元需求，形成设计、建造、制造、家居、智慧科技五大事业群，拥有市场、设计、建造、生产、销售、服务于一体的整体解决方案。

拓邦股份(002139.SZ)：可为全屋智能系统提供“创新产品+AIoT平台+定制服务”智能控制综合解决方案，目前有积极参与华为相关研发项目，且部分物联网终端产品已按照客户要求加入华为Hi-Link生态并实现量产。