逾1500只基金持仓 巴菲特却多番抛售！这家公司什么情况？

近两个月，巴菲特旗下的伯克希尔·哈撒韦公司已陆续减持比亚迪股份(H股)约1800万股。与此形成鲜明对比的是，截至今年二季度末，比亚迪(A股)还是基金经理眼里的“香饽饽”，共有1523只基金持有该股票，占流通股的比率达9.94%。

虽然2022年上半年比亚迪盈利能力大幅提升，但还是遭到了沃伦·巴菲特(Warren Buffett)的多番抛售。

近两个月，巴菲特旗下的伯克希尔·哈撒韦公司(Berkshire Hathaway Inc.)已经陆续减持比亚迪股份(H股)约1800万股。

而2022年二季度末，比亚迪(A股)是基金经理眼里的“香饽饽”，共有1523只基金持有该股票，占流通股的比率达9.94%。

持股名单里不乏中欧基金葛兰、兴证全球基金谢治宇、富国基金朱少醒、汇丰晋信基金陆彬、银华基金李晓星等明星基金经理的身影。

业内人士认为，从目前市场占有率来看，未来新能源汽车渗透率还有非常大的提升空间。看好新能源汽车赛道中的碳化硅器件、锂电池产业链、汽车玻璃、传统主机厂转型等投资机会。

巴菲特多番减持

比亚迪2022年8月产销快报显示，公司8月汽车销量174915辆；前8个月累计销量983844辆，同比增长164.03%。其中，新能源乘用车前8个月累计销量974348辆，同比增长273.63%。

2022年上半年，比亚迪集团实现收入约人民币1506.07亿元，同比增长65.71%，其中汽车、汽车相关产品及其他产品业务的收入约人民币1092.67亿元，同比增长130.31%；手机部件、组装及其他产品业务的收入约人民币410.7亿元，同比下跌4.78%；占集团总收入的比例分别为72.55%和27.27%。

虽然2022年上半年比亚迪盈利能力大幅提升，但还是遭到了沃伦·巴菲特(Warren Buffett)的多番抛售。

9月2日，据港交所披露，沃伦·巴菲特旗下的伯克希尔·哈撒韦公司(Berkshire Hathaway Inc.)于9月1日出售171.6万股比亚迪股份(H股)，平均出售价262.72港元/股，套现约4.5亿港元。

据港交所披露，巴菲特曾在8月24日已出售了133.1万股比亚迪股份，平均出售价为277.1港元，套现约3.69亿港元。

目前，伯克希尔·哈撒韦持有比亚迪股份2.07亿股，占比亚迪股份总股本的18.87%。

比亚迪2022年半年报显示，WESTERN CAPITAL GROUP LLC(Berkshire Hathaway Energy Company 100%控股公司)持有比亚迪2.25亿股，持股比例7.73%。

也就说，从7月1日至9月1日两个月的时间，巴菲特已经陆续减持比亚迪股份约1800万股。

对于巴菲特减仓比亚迪，止于至善投资总经理何理对《国际金融报》记者分析，主要还是因为其有更好的投资标的可以投资，毕竟主机厂的商业模式普遍差一些，特别是相对于新能源汽车赛道的其他领域。巴菲特减仓不代表就不看好新能源汽车，目前对市场更多是情绪面的影响为主。

“巴菲特连续减持比亚迪，会对市场原本估值处于高位的成长股造成负面冲击，而且原本在海外流动性继续收紧的预期下，成长股已经受到了压制，不排除巴菲特的减持，会成为影响成长股中短期走势的重要风向标。”排排网旗下融智投资基金经理助理刘寸心对《国际金融报》记者表示。

1500余只基金持仓

相较于一季度末473只基金的持仓，比亚迪(A股)在二季度备受基金经理青睐。

2022年二季度末，比亚迪(A股)是基金经理眼里的“香饽饽”，共有1523只基金持有该股票，占流通股比率9.94%。

持股名单里不乏中欧基金葛兰、兴证全球基金谢治宇、富国基金朱少醒、汇丰晋信基金陆彬、银华基金李晓星等明星基金经理的身影。

从单个基金来看，东方新能源汽车主题在二季度末持有比亚迪市值最高，比一季度末增加54.71万股。二季度末，该基金持有比亚迪521.84万股，持仓市值17.4亿元。

二季度末，汇添富中证新能源汽车产业ETF、前海开源新经济灵活配置、华夏中证新能源汽车ETF等多只基金持仓比亚迪市值超过10亿元。

二季度，有多位明星基金经理新进持有比亚迪。

“公募一姐”葛兰掌舵的中欧阿尔法混合在二季度新进持有比亚迪146.83万股，持仓市值4.9亿元。

二季度，由谢治宇掌管的兴全合润新进持有比亚迪145.16万股，持仓市值4.84亿元。朱少醒管理的富国天惠成长新进持有比亚迪120万股，持仓市值4亿元。

李晓星、冯明远、萧楠、胡昕炜等多位知名基金经理均在二季度不同程度新进持有比亚迪。

虽然有多只基金在二季度新进持有或加仓比亚迪，但也有多只基金选择对比亚迪减持。

其中，工银瑞信新能源汽车主题基金在二季度对比亚迪减持最多，达到272.89万股。二季度末，该基金持有比亚迪123.57万股，持仓市值4.12亿元。

此外，万家行业优选混合、汇添富中证新能源汽车产业ETF、富国中证新能源汽车LOF在二季度对比亚迪减持超过100万股。

看好新能源汽车市场

那么，后续新能源汽车赛道投资机会如何？

“近期有来自乘联会的消息，预估8月新能源乘用车厂商批发销量达62.5万辆，同比增长100%。在目前的经济大环境下，新能源乘用车又是翻倍的增长，极大地提振了市场对于新能源板块的信心，叠加目前新能源汽车的市场占有率来看，未来新能源汽车渗透率还有非常大的提升空间。”刘寸心对记者分析。

何理认为，新能源汽车板块未来的投资机会，主要包括碳化硅器件、锂电池产业链、汽车玻璃、传统主机厂转型四大机会。碳化硅器件是未来高端新能源汽车必须使用的半导体，重点关注占价值量70%的衬底与外延机会；锂电池本身是非同质化的商品(工业品)，产业链各个环节都有技术壁垒很高的投资机会，且锂电池自身也在不断升级；随着汽车智能化、电动化、高端化，汽车玻璃的升级，会对汽车玻璃的量价都有巨幅提升，而世界汽车玻璃竞争力最强的公司就在中国；目前我们认为已经有1-2家包袱小、主动适应时代的公司会转型成功，届时将会享有新能源汽车股的估值。

三十三度资本基金经理程靓对记者表示，对于新能源汽车市场，始终关心两个方面的问题：一是上游的原材料价格和下游的消费需求问题。其中，上游原材料方面，除了碳酸锂居高不下之外，其他的负极材料以及电解液和隔膜等原材料价格相对可控，并且随着产能规划和投产也能较快地补足市场的需求，所以整体原材料的影响相对有限。

另一方面是渗透率问题，根据上半年新能源汽车的销量来说，全年渗透率在一定程度上有较大可能达到25%，这在一定程度上提前完成了2025年的目标，这对于后续持续的渗透加速提供了较为深远的影响。“在相对清楚了以上两个方面的情况之后，对于整体新能源汽车的市场仍旧是看好为主”。

（文章来源：国际金融报）

文章来源：国际金融报