“油运茅”封板！这些票也逆势上涨 外资、主力狂买逾600亿(名单)

今日(9月21日) 三大指数全天分化，沪指跌破3100点后探底回升，创业板指震荡走低，上证50指数创年内新低， 两市成交额6359亿，较上个交易日缩量151亿，续创年内新低。

板块方面，油气、港口航运、燃气、房地产等板块涨幅居前，酒店旅游、CRO、猪肉、半导体等板块跌幅居前。

“油运茅”逆势封板

总市值超900亿元的“油运茅”中远海能今日封板，自7月5日大盘调整以来，中远海能逆势震荡上涨，累计涨幅87%，总市值增长405亿元，同期上证指数跌超8%，而拉长时间范围看，今年至今该股涨幅已经超220%。

公开资料显示，中远海能油轮船队运力数量世界第一，覆盖了主流的油轮船型，是全球船型最齐全的油轮船队，主营业务包括内贸原油、内贸成品油、外贸原油、外贸成品油以及 LNG 运输。

消息面上，波罗的海干散货运价指数(BDI)本周二涨至逾一个半月高位，因航运需求坚挺。波罗的海整体干散货运价指数攀升176点，或11.3%，至1729点，创8月3日来最高水准。

同时海岬型船运价指数大幅上涨475点，涨幅31.3%，至七周高位1994点。海岬型船日均获利上涨3941美元，至16540美元，巴拿马型船运价指数上涨33点，涨幅1.7%，至2023点。

有分析指出，冬季是原油运输的传统旺季，尤其欧洲国家位于北半球纬度较高的地方，冬季天气寒冷，取暖需求较高，在俄罗斯天然气断供的情况下，欧洲近来正不断加大对煤炭和石油等替代能源的进口和储备，在石油禁令临近叠加油轮运输冬季传统旺季的情况下，油轮运输的景气度有望持续向上。

而如同中远海能这样，自7月5日以来逆势上涨，且获得北向或主力资金关注的个股，合计被两大主力净买超600亿元。它们各自又有何特点？

北向资金：狂买340亿最爱格力电器

东方财富Choice数据显示，剔除次新股后，自7月5日以来，合计有192股逆势上涨，且期间获得北向资金增仓，合计额度超过了340亿元。

具体来看，格力电器最受北向欢迎，逆势增持超28亿元；排名第二的是天合光能，北向逆势增仓超14亿元。

圆通速递、招商轮船、迈为股份、中微公司、派能科技、中国人保、中控技术、华能水电

中国神华等逆势上涨股，北向增持金额在13.8亿元至6.6亿元之间不等

从个股特点看，北向增仓的逆势上涨股，既有前期跌幅较大的龙头白马如格力电器、圆通速递等；也有如天合光能、迈为股份这类的赛道股；还有受益地缘局势的招商轮船、中国神华、陕西煤业这样的周期股。

主力资金：抢筹318亿偏爱赛道股

再来看主力资金，东方财富Choice数据显示，剔除次新股后，自7月5日以来，合计有264股逆势上涨，且期间获得主力资金净买入，总金额超318亿元。

具体来看，主力资金最爱的是汽车热管理龙头三花智控，净买额超20亿元；排名第二的是风能概念股亨通光电，净买额12亿元。

北方华创、晶盛机电、阳光电源、神火股份、光威复材、招商蛇口、上海机场、广汇能源、复旦微电、金山办公等个股主力净买额在11亿元至6亿元之间不等。

从行业分布看，主力资金更偏爱逆势上涨股中的赛道龙头，比如汽车热管理的三花智控，风电的亨通光电、芯片设备的北方华创，光伏的晶盛机电、阳光电源。

机构观点：A股或已进入低估区间

对于后市，机构纷纷发表自己的观点。

山西证券表示，A股7月以来的震荡调整主要受流动性和企业盈利边际下行的影响，目前仍处于中期调整阶段，但综合来看，随着这次调整时间的延续以及幅度的加大，A股整体估值已经进入低估区间，以1年期维度看，流动性和企业盈利均有望逐步好转，市场开始具备收获趋势性行情的基础，建议逐步关注和布局弹性大、盈利能力强和具有较优成长性及估值修复空间的行业。

天风证券提到，四季度行情往往是对转年预期高景气方向的预演回溯发现，过去三年年末行情的有效性明显提升，资金年末布局时，对次年景气的考量权重提升。其中[10月-11月]行情对来年股价的指引性最强，这可能与市场炒报表的节奏有关。10-11 月资金涌入三季报高景气(或有反转迹象)的赛道，12 月可能阶段兑现收益。但即使如此，行情在第二年也会逐步回归，全年胜率依然较高。

对于当前行情，华西证券认为，快速下跌阶段已过，耐心静待市场企稳。近期市场增量资金入市动能不足，存量博弈特征明显。在面临地缘事件、人民币汇率波动、海外流动性紧缩担忧等因素时，市场情绪面对利空信息反应敏感。

经历短期快速调整后，市场性价比重新显现，从估值、风险溢价等指标来看，当前A股安全边际较足。快跌后无需过于悲观，国内经济基本面和货币政策环境对A 股形成有利支撑。预计后续A 股指数“向上有天花板，向下有支撑”为主要特征，建议耐心静待市场逐步企稳。

（文章来源：东方财富研究中心）

文章来源：东方财富研究中心