政策不断加码!能源电子持续高景气

能源电子再获政策加码支持。

1月17日，工信部等六部门发布《关于推动能源电子产业发展的指导意见》，目标到2025年，能源电子产业有效支撑新能源大规模应用，成为推动能源革命的重要力量;目标到2030年，产业集群和生态体系不断完善，5G/6G、先进计算、人工智能、工业互联网等新一代信息技术在能源领域广泛应用，培育出世界领先的能源电子企业。

去年8月，工信部已对外正式发布该指导意见的征求意见稿，本次为正式文件落地，为能源电子行业首份指导文件。主要对应三大方向：光伏新技术如TOPCon、HJT、钙钛矿电池等;储能的钠电池、钒电池等;能源电子元器件的IGBT功率半导体。

随着电子信息技术与新能源需求融合的不断深化，继蒸汽机和煤炭、内燃机和石油、电子计算机和核能之后，成为新一轮工业革命的重要标识，并催生以太阳能光伏、新型储能产品、重点终端应用、关键信息技术为主要领域的能源电子产业。

对于新一代信息技术与新能源融合发展的必要性，业内人士表示，首先，新能源涵盖范围比较广，当前，光伏、储能、充电、放电等越来越融入人们的日常生活。新一代信息技术实现万物互联，需要考虑融合新能源的元素。

其次，面对虚拟电厂的发展，新能源也需要借助新一代信息技术实现与虚拟电厂平台高频互动，高速响应，构建虚拟电厂的新生态，新载体。

再次，新能源的波动性和无序性，需要借助新一代信息技术，实现多能互动和有序调控，提升新能源的消纳比例和使用价值。

据了解，能源电子产业是电子信息技术和新能源需求融合创新产生并快速发展的新兴产业，是生产能源、服务能源、应用能源的电子信息技术及产品的总称，主要包括太阳能光伏、新型储能电池、重点终端应用、关键信息技术及产品等领域。

华西证券认为，在变化催生需求+政策不断加码下，持续看好能源IT高景气。

新型电力系统持续加速推进，能源供需关系紧平衡，电力系统的数字化、智能化是在解决能源消纳问题、促进供需平衡过程中的必然趋势。

从供给端来看，清洁能源持续替代，且速度边际提升，电力系统波动性及不可控性提升，亟需电力系统增强全息感知及自主调节能力。从需求端来看，去年入暑以来，多个省份能源电力保供形势复杂严峻，纷纷强化电力需求侧管理，制定有序用电方案，部分地区陆续出现实质限电。

因此，通过发展虚拟电厂、智慧能源系统、智能微电网等技术增强源网荷储一体化互动、提升电力负荷弹性、挖掘分布式资源的灵活调控能力也将成为下一阶段的一个主流趋势。

此外，全国统一电力市场建设进程加速，电力市场参与主体将急速扩容，交易电量快速增加，催生广阔的电力交易信息化市场。

政策加码下，新型电力系统数字化、智能化建设进程必将踏入加速通道，新业态将持续演进，相关投资有望边际扩大，能源IT 产业链公司将持续受益。

投资机会上，华西证券推荐：新能源SaaS【国能日新】、用电端能源信息化+能源互联网核心标的【朗新科技】、配网调度先头兵【东方电子】。其他受益标的包括：远光软件、国网信通、国电南瑞、南网科技、科达自控、泽宇智能、能辉科技、智洋创新、纬德信息等。