崔东树：1-11月新能源乘用车零售同比增长35% 表现超预期

乘联会秘书长崔东树发文称，11月新能源车市场季节性走强，国内零售环比10月小幅上升，出口仍保持强势增长。消费升级换购推动增程式插混增长迅猛，因此11月新能源车市场的扩张性较强，拉动插混的强势增长。1-11月新能源乘用车实现35%的较强正增长，这也是超越预期的良好表现。

1. 11月新能源车批发很强

11月新能源乘用车批发销量达到96万辆，同比增长31%，环比增长7%。

1-11月新能源乘用车批发销量达到776万辆，同比增长35%。今年以来由于锂和镍等原材料回落导致动力电池价格有下降的趋势，有利于企业年初减产，去历史库存，实现新品较强增量。

1-11月的中国销量较强，体现新能源需求较好，未来仍有上升潜力。

2. 11月新能源车零售增速强

11月新能源车市场零售84万辆，同比增长40%，环比增长9%。

今年以来累计零售680万辆，同比增长35%。

11月的新能源车的走势相对较稳，燃油车促销潮带来的抑制效应不强。

3. 11月新能源车出口增速强

11月新能源乘用车出口8.6万辆，同比增长4%，环比10月降23%，占乘用车出口23.5%，这在特斯拉季度末出口偏低的情况下是很不错的。中国制造新能源产品品牌越来越多地走出国门，由于海外认可度持续提升以及服务网络的完善，主要面向发达国家市场，因此市场前景向好。

1-11月累计出口94万台，同比增75%。从自主出口的海外市场零售数据监控看，上汽等自主品牌在欧洲表现较强。除了传统出口车企的靓丽表现，近期新势力出口也逐步启动，海外市场也有数据开始显现。未来几个月全年新能源汽车出口预计仍较高增长。

4. 新能源乘用车用途特征

2018-2019年新能源乘用车的出租租赁类占比逐步提升，随后2020年开始的纯电动出租租赁的占比持续下降。今年的市场需求逐步向私人消费走强，

2023年11月出租租赁的占比在7%，较年初偏低。

近期插混的私人市场占比也是持续提升，出租租赁的插混需求持续下降，纯电动仍是出租最佳选择。11月的纯电动出租租赁比例明显下降。

5. 区域市场的表现在逐步改善

新能源乘用车前几年主要在限购特大城市需求较强，近期持续下行。剔除特大城市的限购因素，2023年新能源乘用车在大城市占到总销量的比例较2022年下降4.1个百分点，这也是说明大城市的新能源车市场销量逐步增速放缓，整车和基础的人口规模对需求有约束。由于人口基数大、公共交通差，近期的中型城市市场需求旺盛，县乡市场新能源逐步启动。

6. 新能源城市市场的表现在逐步改善

11月的新能源车增长主力是前期受抑制的疫情重灾区，限购的上海、杭州等限购表现较差。11月的新能源车增长主力还有郑州、西安、重庆等非限购核心大城市。下滑的是上海、杭州和东莞、苏州等市场区域。

2023年新能源车相对于2022年同期仍是大幅增长，郑州、西安、广州、成都、重庆增长都相对较为迅猛，形成增量的核心推动力量。

成都市场也是新能源车呈现高增长的一个特色环境，高颜值、低使用成本的产品在西南地区有较大潜力。芜湖、丽水、嘉兴等表现相对较差，没有增量贡献。

7. 纯电动车的区域需求差异

纯电动私人家用市场的逐步启动推动行业发展。今年限购大城市需求虽然很强，但占比逐步下降，大中型限行城市市场占比持续回升，小城市和县乡市场私人消费市场回升较慢。

纯电动车的租赁市场目前表现逐步的回落，2019年出租租赁占纯电动车销量处于峰值，随后2020年出租租赁的占比下降，2021-2022年表现下降到15%左右，2023年11月下滑到11%，其中大型城市的占比下降明显。

近期中型城市和县乡的出租租赁车占比上升，中型城市的私人市场仍是快速上升。今年非限购大城市的出租市场压力较大。

从主力车型的表现来看，也是体现了主力车型在大中城市的需求低迷，尤其是11月相比较同期的增量主要是小城市和县乡市场提升明显。从特斯拉来看，11月份较同期的的主力区域更延伸到中小城市市场，特大型城市的纯电动市场增长相对低迷。

8. 插混乘用车的区域需求

插混车型的私人消费市场增量潜力较大，虽然上海减量，但中小城市市场均有较好需求。

插电混动车型的单位用车和出租占比持续萎缩。插混出租租赁车型主要的需求在特大城市和大型城市市场，今年的特大型城市插混出租大幅萎缩。

近几年非限购城市的插电混动车占比逐步提升，比亚迪和吉利相对较强。银河L7在11月表现很强，超越部分老牌明星车型。

11月插混走强，大中型非限购城市仍是插混主力，限购城市需求占比下降，县乡市场的插混形成较好的推动。

比亚迪汉等限购城市依赖度下降，秦宋等低价插混在中小城市的表现较强。

9. 増程乘用车的区域需求

增程式乘用车的主要用户是个人和单位，其中单位用户的占比远高于插混用户，体现了插混的车型不如増程适合单位用户。

増程的主力市场仍是大中型城市，但随着深蓝等的增长，小城市和县乡市场也逐步崛起。

10.纯电乘用车的区域渗透率-11月

目前看限购城市的纯电动车占比大幅提升，从2020年11月的16%上升到2023年的36%。

而非限购城市中的大型城市、中型城市和小型城市的新能源车的纯电动车的销量占比基本相同，2019年和2020年都在偏低的水平，今年中等城市的11月上升到25%，县乡市场的渗透率提升表现也是较强。

插混在全国各地市场渗透率都持续增长，尤其在特大型城市，今年11月插混车市场占比达到13%；在中小城市市场，插混市场的占比也呈现持续提升的特征，各类城市间的插混渗透率差距相对缩小。

上海由于插混牌照政策的拉动，11月插混占4%，回落较大。

11.各区域市场的企业差异化很强

各地出租市场的表现相对差异化较大。今年11月表现较强的出租市场是广东、四川、浙江、江苏等。其中各个厂家在各地的出租市场表现也是差异较大，有些地区的本地产品在本地出租市场的占有率并不一定很高。

私人纯电动市场的特色相对鲜明，高端化趋势极其明显。比亚迪表现优秀，广东、江苏等发达地区基本都是第一。造车新势力的蔚来汽车、小鹏汽车的表现都是很不错的，而传统造车企业在私人电动车市场表现也较突出。

私人插混市场的比亚迪和理想汽车表现较强，尤其是比亚迪的主力城市全面领先，理想汽车全面位居第二。长安、吉利也是走势较强。

由于比亚迪之外的插混市场主要是増程式，合资车企的私人插混表现相对偏弱，因此长城和吉利的插混逐步突破的意义很大。

12.北京市场走势

北京市场2022年新能源车市场走势相对较平稳，2023年11月销量达到1.9万台，位于历年同期高位，牌照指标充分消化。2023年的累计销量同比增长30%的表现较好。

2018年新能源车指标相对紧张以来，2022年北京新能源车市场跟全国走势有反差，目前增速偏低，部分2018年购车的用户应该换车了，但市场总量仍不高，这是指标发放节奏带来的消费受抑制的影响效果。

去年6-11月的北京新能源销量较好，考虑在缺乏指标的情况下，而且特斯拉供车较少，北京11月的表现也是算较强了。北京的新能源车档次总体务实，这也是家用需求较好的体现。

13.上海新能源市场走势

上海市场的新政策走势与北京市场明显反差，2019年至今走势极度平稳。2020年11月份开始出现年末抢购行情，今年的11月销量下降较大，上海新能源车呈现增长放缓特征。

2023年11月份上海的新能源车市场销量达到4.5万台，相对去年11月的5.5万下降17%，去年的上海新能源车遭遇疫情的损失目前已经明显恢复，牌照政策收紧带来的抢牌照行情影响不大。

14.限行城市的新能源乘用车市场走势

新能源车在限行城市的表现相对较强，2023年11月份达到18万台水平，同比增长速度达到42%的较好水平。

2023年累计的新能源车的销量达到161万的水平，同比增长41%，远高于我们总体的车市增长，也高于我们总体新能源车的平均增长速度，体现了限行城市购买新能源车的热情相对较高。

15.不限购不限行地区的新能源乘用车市场走势

非双限城市也就是说我们燃油车不限购、不限行的地区。由于传统车不限购、不限行，这些城市的新能源车需求是真正市场需求。目前来看非双限城市也是相对增长极其迅猛的，这类城市在全国的区域相对较广，新能源车销量目前也呈现一个相对较高的水平。

2022年非双限城市累计达到274万台水平，同比增长96%，呈现了强势增长特征。2023年新能源车在非双限城市的表现极其优秀，11月份销售44万台增速67%。

前期担心的政策影响不大的非限购非限行城市成为销量和增量主力，全国各类地区对新能源车都有强势需求增长的特征。叠加限行城市的需求，2023年的区域市场需求保持强势增长。